מחשבון קרן פנסיה ברירת מחדל

מטרת מחשבון קרן פנסיה ברירת מחדל

1. המחשבון מיועד להשוואת קרנות פנסיה מקיפות ע"י מעסיק או ארגון עובדים לצורך בחירת קרן פנסיה מקיפה
   כ"קופת ברירת מחדל" באמצעות הליך תחרותי עבור העובדים.
   
2. קרן הפנסיה הנבחרת רלוונטית רק לעובד שאין לו חסכון פנסיוני או שיש לו קרן פנסיה מקיפה חדשה.
   עובד שיש לו כבר פוליסות ביטוח או קרנות פנסיה ותיקות צריך לבדוק כל אחת מהן מול קרן הפנסיה שנבחרה ע"י
   המעסיק או ע"י משרד האוצר, ובדיקה זו הינה נפרדת מהבדיקה שמחשבון זה מבצע.
   
   

השימוש במחשבון קרן פנסיה ברירת מחדל

1. עקרונית, מעסיק או ארגון עובדים יכול לבצע הליך תחרותי בכוחות עצמו ללא הפעלת מחשבון זה.
   ניתן לקרא את המסמכים הרלונטיים של רשות שוק ההון, ביטוח וחסכון שנמצאים באתר משרד האוצר
   ולפעול לפיהם.
   מחשבון זה, כמו מחשבונים אחרים באתר, מיועד להקל את העבודה למעסיק או לארגון העובדים.
   
2. לקוח שמשתמש במחשבון זה, יכול להפעילו ב-2 צורות:
   
   1. הפעלה בסיסית
      הפעלה זו אינה מצריכה חוות דעת כתובה של יועץ בלתי תלוי ויכולה להתבצע ע"י הלקוח עצמו.
      במקרה כזה:
      א. תשואה ממוצעת - לא תהיה לפי התפלגות הגילים של העובדים, אלא לפי ממוצע התשואות.
      ב. דמי ניהול משוקלל - בנוסחה לדמי ניהול משוכלל יש להשתמש במכנה 20.
      
   2. הפעלה משופרת
      ניתן ליעל את ההליך התחרותי ע"י התיחסות מדוייקת יותר ל-2 הנושאים הבאים,
      ובכך נשיג התאמה טובה יותר לכל מעסיק על פי המאפיינים של עובדיו.
      הפעלה זו מצריכה חוות דעת כתובה של יועץ בלתי תלוי.
      
      1. תשואה ממוצעת
         לכל קרן פנסיה יש מסלול השקעות "ברירת מחדל" שהינו מסלול השקעות לפי גיל, הרלוונטי בהליך התחרותי.
         במסלול זה קרן הפנסיה מנהלת בדר"כ 3 סוגי השקעות: לבני 50 ומטה, לבני 50-60 ולבני 60 ומעלה.
         שלוש סוגי השקעות הנבדלים זה מזה ברמת הסיכון של ההשקעה שהינה פונקציה של גיל העמית בקרן.
         למשל, תיק השקעות לבני 50 ומטה יהיה ברמת סיכון גבוהה יותר מתיק השקעות המיועד לבני 60 ומעלה.
         לכל אחד מ-3 סוגי ההשקעות הנ"ל יש תשואה שונה.
         כדי לקבוע את התשואה של קרן הפנסיה (להשוואה מול שאר קרנות הפנסיה) יש לחשב ממוצע של 3 תשואות.
         ניתן לעשות ממוצע פשוט של 3 תשואות,
         אך ניתן לעשות ממוצע מדוייק יותר הרלוונטי לכל מעסיק, שהינו פונקציה שיל גילאי העובדים.
         למשל, אם כל העובדים הינם בני 50 ומטה, נתחשב רק בתשואה של מסלול "לבני 50 ומטה".
         
      2. דמי ניהול משוכלל
         בקרן הפנסיה יש 2 סוגי דמי ניהול: דמי ניהול מהפקדות ודמי ניהול מיתרה צבורה (חסכון).
         לצורך השוואה בין קרנות הפנסיה נשתמש בנוסחה לדמי ניהול משוכלל:
         דמי ניהול מצבירה + דמי ניהול מהפקדות / 20.
         למספר 20 המופיע במכנה של דמי ניהול מהפקדות יש משמעות כלהלן:
         עובד שהחסכון הצבור שלו בקרן הפנסיה הינו נמוך יעדיף שדמי הניהול מהפקדות יהיה נמוך
            מאחר שרוב דמי הניהול שהוא משלם הינם דמי ניהול מהפקדות.
            כך שעבורו עדיף שהמכנה יהיה קטן מ- 20.
         עובד שהחסכון הצבור שלו בקרן הפנסיה הינו גבוה יעדיף שדמי הניהול מהחסכון יהיה נמוך
            מאחר שרוב דמי הניהול שהוא משלם הינם דמי ניהול מהחסכון.
            כך שעבורו עדיף שהמכנה יהיה גדול מ- 20.
         קרנות הפנסיה אמורות להתאים את ההצעות לדמי הניהול שהן מגישות בהליך התחרותי
         ליחס הנ"ל שבין דמי ניהול מצבירה ומהפקדות.
         מכנה שערכו 20 הינו ברירת המחדל ולכן הוא מתאים להתפלגות ממוצעת של החסכונות של העובדים.
         אפשרות שניה הינה לבדוק את החסכון המצטבר בקרן הפנסיה של העובדים של כל מעסיק ספציפי.
         על פי גובה החסכון של כל עובד, ניתן לחלק את העובדים ל-2 או 3 קבוצות
         ולבצע 2 או 3 הלכים תחרותיים נפרדים:
         הליך תחרותי אחד עבור עובדים עם חסכון נמוך, שבו דמי הניהול מהפקדות שקרנות הפנסיה יציעו יהיה נמוך,
         והליך תחרותי נפרד עבור עובדים עם חסכון גבוה, שבו דמי הניהול מהחסכון שקרנות הפנסיה יציעו יהיה נמוך.
         כלומר המספר 20 המופיע במכנה של דמי ניהול מהפקדות או כל מספר אחר שנבחר, שאותו נציג לקרנות
         בהליך התחרותי, הינו מסר לקרנות הפנסיה למבנה דמי ניהול שאנו מקווים לקבל.
         שתי הערות:
         א. קרן הפנסיה שמציעה אחוז דמי ניהול נמוך מהפקדות תציע אחוז דמי ניהול גבוה מחסכון (וההיפך),
              כדי לשמור על גובה הכנסות מדמי ניהול ברמה שקבעה לעצמה.
         ב. קרנות הפנסיה יכולות להתעלם מהציפיות שלנו למבנה דמי הניהול,
              ולהציע דמי ניהול זהים אפילו אם אנו מבצעים מספר הליכים תחרותיים נפרדים.
         הליכים תחרותיים נפרדים
         כאשר מבצעים מספר הלכים תחרותיים נפרדים, שבכל הליך יכולה להיבחר קרן פנסיה אחרת כקופת ברירת
         מחדל, יש להריץ את המחשבון עבור כל הליך תחרותי, בנפרד.
         

קריטריונים לדירוג קרנות פנסיה

מקור הנתונים עבור מחשבון קרן פנסיה ברירת מחדל

תוצאות מחשבון קרן פנסיה ברירת מחדל