מחשבון קרן פנסיה אלטשולר שחם פנסיה כללית

מחשבון קרן הפנסיה מתוכנת על פי מסלולי ביטוח "נכות ושארים" שהינה ברירת המחדל ו"ביטוח יסוד" בלבד

1. מסלול "75% לנכות ו-100% לשארים (למעט גברים המצטרפים מגיל 41 ומעלה)" שהינו מסלול ברירת המחדל.
   הכולל חסכון לפנסיה, ביטוח שארים וביטוח נכות.
   
2. מסלול "ביטוח יסוד"
   הכולל חסכון לפנסיה בלבד, ללא ביטוח שארים וללא ביטוח נכות.
   מסלול זה מיועד לעמית שמעוניין להפריש כסף לחסכון בלבד, ללא מרכיב ביטוחי, ובהגיעו לפנסיה
   לקבל את הכסף כפנסיה חודשית לכל החיים.
   

1. תוצאות המחשבון אינן משקפות את הזכויות המדוייקות של עמית שמסלול הביטוח שלו אינו אחד מהמסלולים המתוכנתים.
   תוצאות המחשבון יציגו אחת מהשתיים:
   או ביטוח נמוך יותר וחסכון גבוה יותר
   או ביטוח גבוה יותר וחסכון נמוך יותר
   כאמור, המרה בין חסכון ובין ביטוח.
   
2. המטרה של מערכת המחשבונים באתר זה הינה להשוות בין קרנות פנסיה פוליסות ביטוח וקופות גמל.
   במסגרת ההשוואה הגולש משתמש במחשבון "השוואת אלטרנטיבות" שבו מבוצעת המרה בין חסכון לביטוח.
   המרה זו יוצרת זהות בגובה הביטוח באלטרנטיבות השונות ומאפשרת השוואה בניהן לפי קריטריון אחד: חסכון.
   כך שגם עמית שמבוטח במסלול ביטוח אחר שאינו אחד מהמסלולים המתוכנתים
   יכול להשתמש במערכת המחשבונים של Optimazia לצורך ביצוע השוואה בין קרנות פנסיה, פוליסות וקופת גמל.
   

1. תוצאות מחשבון קרן פנסיה כן משקפות את הזכויות של העמית בקרן הפנסיה.
2. יכול להשתמש במערכת המחשבונים של Optimazia.

הפעלת מחשבון קרן פנסיה

1. מחשבון זה מיועד להפעלה ע"י:
   א. גולש שכבר יש לו קרן פנסיה אלטשולר שחם חדשה כללית (הינו עמית בקרן).
   ב. גולש אין לו קרן פנסיה אלטשולר שחם חדשה כללית.
   
2. גולש שהינו עמית בקרן
   יעזר בנתונים שבדוח השנתי האחרון לצורך הקלדת המידע לתוך המחשבון.
   בנוסף, דוח זה ישמש את העמית לביקורת על תוצאות המחשבון המתיחסות לתאריך של הדוח השנתי.
   חוסר התאמה בין תוצאות המחשבון לנתוני הדוח (המתיחסים לתאריך הדוח) יכול להזהיר
   על טעות במילוי הנתונים במחשבון.
   הערה: עיקר עבודתו של המחשבון הינו חישוב זכויות המבוטח לתאריך הפרישה לפנסיה, כאשר
   חישוב זכויות המבוטח לתאריך הדוח השנתי הינו שלב ביניים בלבד.
   
3. גולש שאין לו קרן פנסיה אלטשולר שחם חדשה כללית
   יקליד נתונים בהתאם לרשום בהערות בדף זה.
   
4. הפעלת מחשבון של ביטוח קיים - תחילה
   גולש שאינו עמית בקרן הפנסיה אלטשולר שחם חדשה כללית
   אבל כן מבוטח בפוליסה אחרת או בקרן פנסיה אחרת,
   שמעוניין להשוות בין קרן פנסיה זו ובין הפוליסה או קרן הפנסיה בה הוא כבר מבוטח
   יפעיל קודם את המחשבון של הפוליסה/ קרן הפנסיה שבה הגולש כבר מבוטח, ואחר את מחשבון זה.
   זאת מאחר שבמחשבון זה יש להקליד נתונים שנמצאים בתוצאות של המחשבונים המתיחסים
   לפוליסה/ קרן הפנסיה שבה הגולש כבר מבוטח.
   אם הגולש אינו מעוניין שההשוואה תיכלול פוליסה או קרן פנסיה שקיימת ברשותו
   אזי סדר הפעלת המחשבונים של קרן פנסיה אלטשולר שחם חדשה כללית ושאר האלטרנטיבות, אינו משנה.
   

1. גולש שכבר מבוטח בקרן זו (עמית בקרן), יקליד:
   תאריך הצטרפות לקרן - התאריך בו הצטרף לקרן הפנסיה.
   תאריך בדיקה - תאריך התיחסות הדוח השנתי האחרון של קרן הפנסיה שיש בידי המבוטח.
       תאריך זה יתיחס ל-31 לחודש דצמבר בשנה כלשהיא.
       אם הגולש משווה קרן פנסיה זו מול אלטרנטיבה אחרת (פוליסה/ קרן פנסיה אחרת/ קופת גמל)
       אזי תאריך הבדיקה יהיה זהה בכל האלטרנטיבות הנבדקות.
   
2. גולש שלא מבוטח בקרן זו (אינו עמית בקרן), תאריך ההצטרפות לקרן ותאריך הבדיקה יהיו זהים, וכלהלן:
   
   1. גולש שכבר מבוטח בפוליסה/ קרן פנסיה / קופת גמל אחרת ורוצה להשוות בניהן לבין קרן פנסיה זו
      יקליד בשני התאריכים הנ"ל את תאריך הבדיקה המוקלד במחשבון של הפוליסה/ קרן הפנסיה/ קופת הגמל שבהן
      הוא כבר מבוטח. תאריך הבדיקה מופיע גם בתוצאות של המחשבונים שכבר הופעלו.
      כך יתרת שנות ההפרשה מתאריך בדיקה עד הפנסיה תהיה זהה בכל המחשבונים.
      
   2. אם הגולש אינו מעוניין שההשוואה תיכלול פוליסה או קרן פנסיה או קופת גמל שקיימת ברשותו
      או שלא מבוטח כלל (בפוליסה/ קרן פנסיה/ קופת גמל אחרת) ורוצה להשוות בין קרן פנסיה הנבדקת כעת
      ובין אלטרנטיבה אחרת הקיימת היום בשוק, יקליד בשני התאריכים הנ"ל
      את התאריך היום (בו מופעל המחשבון) או תאריך קרוב אחורה, למשל תחילת החודש.
      אין להקליד תאריך גבוה מתאריך היום.
      תאריך זה יהיה זהה לתאריך שיוקלד במחשבון של האלטרנטיבה האחרת.
      

• תאריך יש להקליד במבנה dd/mm/yyyy :
  שתי ספרות עבור היום (היום ה-9 בחודש ירשם 09).
  שתי ספרות עבור החודש (חודש מאי ירשם 05)
  ארבע ספרות עבור השנה (למשל 1980)
  בניהם קו באלכסון.
  
• מספר - יש להקליד מספר עם מקסימום 2 ספרות אחרי הנקודה העשרונית.
• אחוז - יש להקליד מספר ללא הסימן %.

1. אם אין בן/בת זוג, יש להשאיר ריק את התאים הבאים:
      שם בן/ בת הזוג
      תאריך לידה של בת הזוג
   
2. ביטוח שארים
   בן זוג הינו מי שנשוי לאדם או מי שהקרן הכירה בו כידוע בציבור כנשוי לאותו אדם.
   ילד הינו בנו של עמית, עד גיל 21, לרבות ילד מאומץ או בן חורג שקיומו היה על העמית עד פטירתו.
   עמית צריך להודיע לקרן הפנסיה אם אין לו בת זוג וילדים, ובהתאם לכך לא ינוכה עלות ביטוח חיים
   מתוך ההפקדות לקרן הפנסיה, ובמקרה פטירת העמית יוחזר ליורשים החסכון הנצבר.
   עמית שאין לו בת זוג ואין לו ילדים יודיע על כך ולא ינוכו ממנו עלויות הריסק לביטוח חיים לשארים.
   עמית שאין לו בת זוג ויש לו ילדים, יודיע על כך ולא ינוכו ממנו עלויות הריסק לביטוח חיים לאלמנה, אלא רק ליתום.
   עמית שיש לו בת זוג (עם או בלי ילדים) ינוכו ממנו עלויות ריסק לשארים (לאלמנה וליתום).
   כל 2 שנים יש לעדכן את ההודעה לקרן הפנסיה.
   כאשר העמית יתחתן או יהיה לו ילד, יודיע על כך ויחלו לנכות ממנו עליות ריסק.
   לפי הקלדות הגולש התוכנה מנכה/ לא מנכה את עלות ביטוח החיים ומציגה את הזכויות של העמית בעת פטירה.
   
3. פנסיית זקנה
   מחשבון קרן פנסיה מתוכנת לפי 2 האפשרויות הבאות:
   
   1. עמית שיש לו בת זוג, פנסיית הזקנה הינה למשך כל ימי חייו ולבת זוגו לאחר פטירתו
      למשך כל ימי חייה. שיעור הקצבה לאלמנה הינו 60% מקצבת הפנסיונר.
      הערה: לפי התקנון ניתן לבחור בשיעור קצבה לאלמנה בטווח שבין 30% עד 100% מקצבת הפנסיונר.
      במחשבון מתוכנת 60%.
      
   2. עמית שאין לו בת זוג, פנסיית הזקנה הינה למשך כל ימי חייו בלבד.
      

1. יש להקליד תאריכי לידה של ילדים עד גיל 21. יתום שמעל גיל 21 לא זכאי לקצבת שארים.
2. בהתיחס לילדים שגילם עד 21
   יש לרשום תאריכי לידה בסדר עולה, מהילד הגדול לילד הקטן.
   יש למלא החל מתא עליון בעמודה ימנית (אם אין ילדים להשאיר ריק).
   למשל, ילד שנולד ב- 1/1/2005 ירשם בתא הראשון בעמודה הימנית
   ילד שני שצעיר יותר שנולד ב- 1/1/2006 ירשם בתא השני בעמודה הימנית.
   וילד שישי שצעיר עוד יותר שנולד ב- 1/1/2010 ירשם בתא הראשון בעמודה השמאלית.
   
3. גובה פנסיית השארים מחושבת לפי הפנסיה לאלמנה והפנסיה ליתומים.
   פנסיית השארים לאלמנה הינה לכל ימי חייה, ופנסיית השארים ליתום הינה עד גיל 21.
   ככל שמספר הילדים עד גיל 21 גדול יותר, הפנסיה ליתומים תשולם יותר שנים,
   דבר שמגדיל את תוחלת פנסיית השארים למשפחה.
   
4. מחשבון קרן פנסיה מתוכנת למקסימום עשרה ילדים.
   עבור מבוטח שיש לו יותר מעשרה ילדים הקטנים מגיל 21, תוצאות המחשבון מוטות כלפי מטה.
   
5. גולש יקליד את תאריכי הלידה של הילדים עד גיל 21 שיש לו היום, בעת הפעלת המחשבון.
   זאת כדי לשמור על העיקרון שהמחשבון "מצלם" מצב קיים, וההשוואה בין אלטרנטיבות הינו למצב קיים.
   כך שילדים שיוולדו לעמית בעתיד לא משפיעים על תוצאות המחשבון,
   בעוד שבמציאות כן ישפיעו על גובה פנסיית השארים במקרה של פטירת העמית.
   גם במקרה זה תוצאות המחשבון של פנסיית השארים (פטירה לפני פנסיה) בקרן הפנסיה מוטים כלפי מטה.
   

1. גולש שהינו עמית בקרן (שיש לו את קרן פנסיה הנבדקת במחשבון זה)
   יבחר בסטטוס בו הוא נמצא.
   
2. גולש שלא עמית בקרן (שאין לו את קרן הפנסיה הנבדקת במחשבון זה)
   לרוב הגולש ישתמש באופציה של עמית פעיל מאחר שהמטרה הינה להשוות בין קרן פנסיה זו לביטוחים/ קרן פנסיה
   או קופת גמל אחרת וההשוואה תיכלול הפקדות חודשיות.
   אבל יתכן שהגולש מעוניין לעשות השוואה בין אלטרנטיבות המתיחסת רק לחסכון חד פעמי
   שמועבר לקרן הפנסיה, ללא הפרשה שוטפת. במקרה זה סטטוס עמית לא פעיל הינו רלוונטי.
   

1. עמית לא פעיל אינו מפקיד לקרן הפנסיה ולכן ישאיר תא ריק.
2. עמית פעיל שמבצע השוואה בין אלטרנטיבות (קרן פנסיה מול פוליסה למשל)
   חייב לוודא שההפקדה החודשית (בש"ח ) באלטרנטיבות המושוות תהיה זהה.
   בשכיר- ההפקדה החודשית הינה השכר המבוטח כפול % ההפקדות (תגמולים + פיצויים).
   בעצמאי - ההפקדה החודשית הינו הסכום המוקלד בתא זה.
   תוצאות מחשבון קרן פנסיה מציגות 3 נתונים:
     א. שכר חודשי מבוטח
     ב. אחוזי הפקדה
     ג. הפקדה חודשית
   אין חובה שבתוצאות של שני המחשבונים של האלטרנטיבות המושוות סעיפים א' ו-ב' יהיו זהים
   אבל סעיף ג', הפקדה חודשית, (שהינה המכפלה של שני הסעיפים הקודמים) חייב להיות זהה.
   

1. לצורך השוואת אלטרנטיבות, כלומר לצורך השוואה בין קרן פנסיה זו לפוליסות או קרנות פנסיה אחרות -
   חייבים להשתמש בברירת המחדל, קרי גידול ריאלי אפס.
   
2. לצורך הערכה של החסכון/ הפנסיה שיהיה בגיל הפנסיה ניתן להקליד גידול ריאלי הגדול מאפס.
   גולש המעוניין לבצע את 2 האפשרויות הנ"ל יריץ את מחשבון קרן הפנסיה פעמיים, התוצאות יהיו שונות,
   ורק התוצאות המתיחסות לגידול ריאלי אפס ישמשו להשוואת אלטרנטיבות.
   

1. כספי העמית בקרן פנסיה חדשה כללית מושקעים בשוק ההון.
   לא ניתן לדעת את התשואה שכספים אלו יניבו בעתיד, אבל לצורך חישוב זכויות העמית יש לבצע צפי לתשואה זו.
   ההנחה של קרן הפנסיה הינה תשואה שנתית ריאלית ברוטו של 4%.
   ברירת המחדל במחשבון הינה כלהלן:
   בתקופת ההפקדה לקרן הפנסיה (עד קבלת פנסיה) - תשואה שנתית ריאלית ברוטו של 4%.
   בתקופת קבלת פנסיה - תשואה שנתית ריאלית ברוטו של 3.5%.
   כל גולש יכול להקליד תשואה אחרת לפי ציפיותיו,
   אבל יש להיות עקבי ולהשתמש באותה תשואה בכל המחשבונים.
   
2. לפי הנחת קרן הפנסיה
   תשואה של 4% בניכוי 0.5% דמי ניהול על החסכון מזכה את העמית בתשואה שנתית ריאלית נטו של 3.48%.
   

מקדם להכפלת תשואה במחשבון קרן פנסיה כללית

1. קרנות הפנסיה משיגות תשואות שונות זו מזו.
   קיימות שתי גישות המתיחסות לתשואה ולסיכון:
   
   1. גישה ראשונה אומרת שאין קשר בין ביצועי קרן הפנסיה (או כל תיק השקעות אחר) בעבר
      ובין ביצועי הקרן בעתיד,
      ולכן התשואה הצפויה בעתיד זהה בכל קרנות הפנסיה.
      גולש שדוגל בגישה זו יקליד כלהלן:
      

      מקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה	1
      מספר שנים לתקפות המקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה	3
      מספר שנים לתקפות המקדם לפי בחירת המבוטח	0

      הקלדה זו למעשה מתעלמת מהמקדם.
      
   2. גישה שניה גורסת שיש קשר בין ביצועי קרן הפנסיה בעבר ולבין ביצועי הקרן בעתיד,
      ולכן התשואה הצפויה בעתיד שונה בכל קרן פנסיה ספציפית.
      גולש שדוגל בגישה זו יפעיל תחילה את המחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות", ואחר את המחשבון הנוכחי,
      זאת כדי להקליד במחשבון נוכחי את "מקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה" כפי שמופיע בתוצאות
      של המחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות".
      המחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות" מבצע את הפעולות הבאות:
      
      1. לוקח נתונים היסטוריים של ביצועי קרנות הפנסיה מאתר פנסיה נט של משרד האוצר.
      2. מדרג את קרנות הפנסיה הכלליות לפי נתוני העבר ומחשב את "מקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה".
         מקדם זה מתיחס לתשואה הפיננסית של הקרן (תשואה בשוק ההון).
         
      המקדם הינו ערך המבטא את הביצוע של כל קרן פנסיה ביחס לתשואה הממוצעת של הקרנות (4.00% להלן).
      כך שהמקדם גם מבטא את הביצוע היחסי של כל קרן פנסיה ביחס לקרנות אחרות - וזהו דירוג קרנות הפנסיה.
      להלן דוגמה להבהרת הנושא:
      

      צפי לתשואה ברוטו שנתי בשוק ההון של קרן הפנסיה

      4.00%

      כאשר ה- 4.00% הינה תשואה ממוצעת של תשואות כל קרנות הפנסיה.
      נניח שתוצאות המחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות" מציגות את המקדמים להכפלת תשואה הבאים:
      

      מנורה מבטחים	1.11%
      כלל	1.03%
      מגדל מקפת	0.90%

      הגולש יקליד בכל מחשבון קרן פנסיה כללית את המקדם המתיחס לקרן הספציפית
      ואז המחשבון מכפיל את התשואה הממוצעת 4.00% במקדם הספציפי לכל קרן פנסיה, כלהלן:
      

      במחשבון של מנורה מבטחים התשואה המחושבת תהיה	4.00% * 1.11 = 4.44%
      במחשבון של כלל התשואה המחושבת תהיה	4.00% * 1.03 = 4.12%
      במחשבון של מגדל מקפת התשואה המחושבת תהיה	4.00% * 0.90 = 3.60%

      בדוגמה זו הפרש התשואה בין הקרן הטובה לגרועה הינו 0.84% בשנה.
      הפרש כזה לאורך כל שנות העבודה עד הפרישה לפנסיה יוצר הבדל גדול בין קרנות הפנסיה.
      הסבר מפורט על תשואה, סיכון והמקדם נמצא במחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות".
      
2. מספר שנים לתקפות המקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה
   חישוב ה"מקדם להכפלת תשואה בקרן פנסיה" המבוצע במחשבון "צפי לתשואה בקרנות כלליות"
   מבוסס על נתוני ביצועים הסטוריים של הקרנות בשוק ההון.
   מאחר שהתשואות בשוק ההון משתנות כל הזמן, לא ניתן להניח שהצפי לתשואה עתידית (שבא לידי ביטוי במקדם
   להכפלת תשואה בקרן פנסיה) יהיה בתוקף החל מהיום לכל השנים עד גיל הפרישה.
   בפני המבוטח קיימות 2 אפשרויות:
   
   1. הפעלת המחשבונים של Optimazia פעם אחת, כלומר הפעלה נוכחית.
      במקרה זה ניתן להניח תקפות המקדם ל-5 שנים.
      החל מהשנה השישית המחשבון מניח שהתשואות של כל קרנות הפנסיה יהיו זהות (4.00% לפי הדוגמא לעיל).
      לגבי מבוטח בן 30 שנשארו לו 37 שנים עד הפרישה לפנסיה, אם נניח שיש הבדל בתשואות בין הקרנות
      רק 5 שנים וב-32 שנה התשואות זהות - תוצאות המחשבונים יציגו הבדלים קטנים מאוד בין הקרנות השונות.
      
   2. הפעלת המחשבונים של Optimazia פעם אחת כל 4-5 שנים.
      במקרה זה המבוטח יבחר את קרן הפנסיה הטובה כל 4-5 שנים מחדש, עד שיגיע לגיל פרישה לפנסיה.
      במצב זה ניתן לאמר שתקפות המקדם יהיה עד לגיל פרישה לפנסיה.
      זאת למרות שלאורך השנים המקדמים ישתנו ודירוג קרנות הפנסיה ישתנה.
      
   במחשבון קרן פנסיה יש אפשרות שלישית בה המבוטח קובע את מס' שנות התקפות של המקדם.
   

1. קיימות שתי גישות המתיחסות לתשואה:
   
   1. גישה ראשונה אומרת שאין קשר בין תשואת קרן הפנסיה בעבר ובין התשואה בעתיד
      ולאורך זמן התשואה הממוצעת הצפויה בגין הגורם הדמוגרפי זהה בכל קרנות הפנסיה ושווה לאפס.
      גולש שדוגל בגישה זו יקליד כלהלן:
      

      צפי לאחוז תשואת איזון אקטוארי שנתית של קרן הפנסיה	0
      מספר שנים לתקפות תשואת איזון אקטוארי	0

      הקלדה זו למעשה מתעלמת מתשואת האיזון האקטוארי.
      
   2. גישה שניה גורסת שיש קשר בין תשואת איזון אקטוארי בעבר ולבין התשואה בעתיד,
      ולכן התשואה הצפויה בעתיד שונה בכל קרן פנסיה.
      גולש שדוגל בגישה זו יפעיל תחילה את המחשבון "צפי לתשואה בקרנות מקיפות", ואחר את המחשבון הנוכחי,
      זאת כדי להקליד במחשבון נוכחי את "תשואת איזון אקטוארי" כפי שמופיע בתוצאות
      של המחשבון "צפי לתשואה בקרנות מקיפות".
      המחשבון "צפי לתשואה בקרנות מקיפות" מציג את הממוצע של 5 שנים אחרונות של תשואת האיזון האקטוארי.
      הסבר מפורט יותר נמצא במחשבון "צפי לתשואה בקרנות מקיפות".
      
2. מספר שנים לתקפות תשואת איזון אקטוארי.
   קשה לקבוע נחרצות את מס' שנות התקפות של הצפי לתשואת איזון אקטוארי.
   ברירת המחדל במחשבון הינה 5 שנים, אך המבוטח יכול לקבוע מספר אחר של שנים.
   בשנים שלאחר מכן תשואת האיזון האקטוארי תהיה - 0%, זהה לכל הקרנות.
   

דמי ניהול במחשבון קרן פנסיה כללית

1. גובה פנסיית הנכות שהעמית זכאי לה הינה פונקציה של אחוז הנכות.
   במחשבון קרן פנסיה ניתן לבדוק את גובה פנסיית הנכות בכל אחוז נכות החל מ-25% ומעלה.
   
2. לצורך השוואה של פנסיית הנכות בקרן הפנסיה מול קצבת אובדן כושר עבודה שבפוליסה
   או מול פנסיית נכות שבקרן פנסיה אחרת,
   יש לבצע את ההשוואה ב-75% נכות.
   זו גם ברירת המחדל שבמחשבון.
   

ריבית היוון במחשבון קרן פנסיה כללית

1. מכפלה פשוטה של הקצבה החודשית במספר החודשים. 12*20*1,000 = 240,000 ₪.
2. היוון הלוקח בחשבון את הריבית של 3%, כך שהערך הכלכלי של סך הקצבאות הינו 180,971 ₪.
   תוצאת ההיוון (ערך נוכחי) נמוכה יותר וההסבר הוא שאילו יקבל המבוטח בגיל הפנסיה סכום הוני
   של 180,971 ₪ וישקיעו בבנק בריבית של 3% שנתי, הוא יוכל לקבל קצבה חודשית של 1,000 ₪ למשך 20 שנה.
   בתום ה-20 שנה כל הכסף יגמר.
   הפער שבין שני הסכומים בסך 59,029 ₪ הינה הריבית שהבנק ישלם למבוטח.
   

1. מבוטח שהינו עמית בקרן
   יקליד את יתרת הכספים בקרן לפי הרשום בדוח השנתי של קרן הפנסיה שברשותו.
   
2. מבוטח שאינו עמית בקרן (לא מבוטח עדיין)
   יקליד אפס, מאחר שעדיין לא החל להפקיד כספים שוטפים בקרן,
   או סכום בש"ח שבדעתו להעביר לקרן מקופת גמל אחרת (פוליסה/ קרן פנסיה/ קופת גמל).
   

1. מחשבון קרן פנסיה מציג את סה"כ חסכון בגיל פרישה ואת פנסית הזקנה החודשית הנובעת מחסכון זה.
   פנסית הזקנה החודשית משתנה לפי הפרש הריביות הבאות:
   א. תשואת קרן הפנסיה בתקופת הפנסיה, שהגולש הניח (ברירת מחדל של המחשבון - 3.5%).
   ב. התשואה על פי הנחות קרן הפנסיה. (התשואה שקרן הפנסיה מניחה שתצליח להשיג בעתיד על תיק ההשקעות
   בשוק ההון). הקרן מניחה 4%.
   אם שתי ההערכות זהות- הפנסיה החודשית תהיה קבועה (וצמודה למדד).
   אם תשואת קרן הפנסיה בפועל תהיה נמוכה מהתשואה על פי הנחותיה - הפנסיה החודשית תקטן מידי שנה
   כפונקציה של ההפרש בין השניים.
   הפרשי הריביות משפיעים גם על התפתחות פנסית שארים ופנסית נכות.
   
2. בנוסף, מחשבון קרן הפנסיה מחשב את הערך המהוון של פנסית הזקנה.
   הערך המהוון הינו הערך הנוכחי בגיל הפרישה של הפנסיות החודשיות של הפנסיונר ושל אלמנתו (אם הוא נפטר לפניה).
   החישוב מתבסס על ריבית ההיוון שהגולש הקליד במחשבון.
   ככל שריבית ההיוון גבוהה יותר, הערך המהוון נמוך יותר.
   למעשה הערך המהוון הינו פונקציה של שלוש הריביות שהוזכרו לעיל.
   
3. פנסיית מינימום
   אם הפנסיה שהעמית זכאי לה נמוכה מ-5% מהשכר הממוצע במשק,
   קרן הפנסיה משלמת את החסכון הנצבר.
   בסעיף זה מוצגת הפנסיה, אפילו היא נמוכה מפנסיית המינימום.
   

1. עמית שנפטר, שאין לו אישה וילדיו מעל 18 וקטנים מ-21 שנים,
   יכולים הילדים לקבל את היוון פנסיית השארים במקום פנסית שארים לילדים.
   זאת בתנאי שכל היתומים מסכימים לקבל חסכון במקום קצבת שארים.
   
2. עמית שנפטר, שאין לו אישה וילדיו מעל 21 שנה, כלומר אין לו שארים לפי התקנון,
   יורשיו יקבלו את החסכון שנצבר.
   
3. אם קצבת השארים קטנה מקצבת המינימום קרן הפנסיה משלמת סכום הוני.

1. ממוצע ביטוח חיים.
   בדרך כלל נתון זה מציג את היוון הפנסיה החודשית.
   אבל כאשר הפנסיה החודשית נמוכה מקצבת מינימום והיוון הפנסיה החודשית נמוך מהחסכון המצטבר,
   הנתון מציג את החסכון המצטבר.
   
2. ממוצע ביטוח חיים, מהוון לגיל פרישה.
   זה הנתון מסעיף 1 לעיל כאשר הוא מהוון לגיל פרישה לפנסיה.
   נתון זה משמש במחשבון "השוואת אלטרנטיבות".
   

1. מקבל פנסית נכות
2. קרן הפנסיה משלמת במקום העמית את ההפקדות לקרן, כדי לשמור על זכויות לפנסיית שארים ופנסיית זקנה.
   תשלום זה נקרא זקיפת דמי גמולים והינו מקביל ל"שחרור" בפוליסת אובדן כושר עבודה.
   

1. דמי הניהול מחושבים החל מתאריך הבדיקה.
   אין חישוב של דמי ניהול ששולמו עד לתאריך הבדיקה.
   
2. דמי ניהול משולמים גם בתקופת הפנסיה, כאשר המבוטח הפסיק להפריש לקרן הפנסיה והחל מקבל פנסית זקנה.
3. בנוסף לחישוב דמי הניהול מחושב גם ההפסד הכלכלי לעמית עקב תשלום דמי הניהול.
   אחוז ההפסד הינו חלוקה של:
       דמי הניהול (מהוונים) מתאריך בדיקה
       בסכום (היוון פנסית זקנה + דמי ניהול מהוונים)
   אחוז ההפסד עלול להטעות, ולכן יש לשים לב להגדרה זו.
   הסכום (היוון פנסית זקנה) בגיל פרישה לפנסיה, כולל את כל ההכנסות של העמית ואלמנתו, לאורך כל תקופת הפנסיה.
   לעומת זאת דמי הניהול מתיחסים רק לתקופה מתאריך הבדיקה עד סיום פנסית זקנה, ואינם כוללים דמי ניהול
   ששולמו מתאריך תחילת ההפקדות בקרן ועד לתאריך בדיקה.
   כך שאחוז ההפסד לא מציג את ההפסד הנובע מכל דמי הניהול שמשלם העמית לאורך כל תקופת היותו עמית בקרן.
   מבוטח שיפעיל את המחשבון 2 שנים לפני היציאה לפנסיה, אחוז ההפסד שהמחשבון יציג יהיה קטן יחסית.
   מבוטח שיפעיל את המחשבון בתאריך ההצטרפות לקרן, אחוז ההפסד שהמחשבון יציג יבטא את כל ההפסד מתשלום
   דמי ניהול לאורך כל תקופת החברות בקרן הפנסיה.
   
4. בהשוואה בין אלטרנטיבות (פוליסה, קרן פנסיה, קופת גמל), דמי הניהול הינם גורם חשוב אבל לא היחיד.
   ישנם גורמים נוספים כמו ריבית, מקדמי קצבה, עליות ביטוח חיים ועוד המשפיעים על ההשוואה בין האלטרנטיבות.
   כל הגורמים האלו נלקחים בחשבון בחישובים ובאים לידי ביטוי בתוצאות מחשבון קרן הפנסיה.
   כך שאין למהר ולהסיק מסקנות על טיב הפוליסה או קרן הפנסיה רק לפי גובה דמי הניהול.